2003年6月28日揭載於工商時報
隨台股遠離SARS風暴，市場投資意願轉為積極，國內投信募基金的熱度也逐漸升高。五、六月份組合型基金大搶錢，即將來臨七月份，則由平衡型基金擔綱產品主流，共計十檔基金，要吸金四五五億元。
六月三檔組合型基金同時開募，在市場搶錢超過八十億元，趁著投資信心振奮，投信再接再勵，再緊推平衡型基金，如聯合投信創益基金、中興投信幸福基金，分別在六月廿七、二八日開始募集，僅相差一天而已，二檔合計為一百億元。後續還有國泰及德信投信準備募集，加上尚在證期會申請的平衡型基金還有八檔。
今（二十八）日開募的中興幸福基金，基金募集上限五十億元，下限為十億元。中興投信總經理陳華元表示，該檔基金訂定存利率二～三倍的報酬為目標，將隨景氣波動，適時調整在資產配置比例。初期股、債部位配置的比重為一比九，由於和銀行熱賣的連動式債券結構相似，銀行通路包銷的意願高。目前已有約二十五億的資金承諾將到位，因此，預期該檔基金最快在七月初即可報請成立。
陳華元指出，台灣股市不管空頭或多頭，每年都有一、二波幅度不小的上漲行情，平衡型基金的股票比例若控制妥當，即使在空頭時，其下檔風險仍可有效控制。目前市場人氣回籠，股市前景審慎樂觀，幸福基金將搶快成立，以即早進場佈局。
股票部位即著眼於此，掌握這波段行情有助提升績效，並逹到挑戰微利的目標，
再者，目前面臨通貨緊縮的壓力，利率在過去三年間急遽下跌，定存利率已跌破2%，正繼續下滑中，此外SARS風暴重創，導致國際及國內總體經濟成長趨勢未明，所以屬債券式平衡型的「中興幸福基金」著重於保守之操作，在考量市場風險及投資人信心等問題，會先提高債券投資之比重；相對的，若當股市交易量增加，總體經濟情況回溫時，則會提高股票投資比重，將部份資金移轉至股票市場。未來「中興幸福基金」在操作上，將藉由股票及債券的搭配，隨景氣波動而適時商度彈性調整持股比例，可有效規避單一市場的系統性風險，期能為投資人挑戰微利，在通貨緊縮之際追求獲取超過定2~3倍的報酬。
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